Cách mua cổ phiếu: Alibaba và lý do mẫu hình cốc tay cầm mang lại lợi nhuận lớn
- SCOTT LEHTONEN
- 03:05 PM ET 12/11/2019
Gã khổng lồ thương mại điện tử Trung Quốc Alibaba (BABA) là một trong những cổ phiếu hàng đầu năm 2017 khi tăng hơn 83% từ điểm mua, chạm tới giá đỉnh 191,75 USD của năm đó. Chiến thắng đó khởi đầu với mẫu hình cốc tay cầm, một trong những mẫu hình biểu đồ tăng giá được hình thành tại điểm bắt đầu của quá trình tăng giá ở những cổ phiếu vĩ đại nhất trên thị trường.
Hiểu một cách đơn giản nhất thì mẫu hình cốc tay cầm là kết quả của tâm lý con người, sự hỗ trợ cũng như kháng cự của tổ chức. Khả năng phát hiện một mẫu hình cốc tay cầm là nền tảng của kỹ năng mua cổ phiếu và kiếm tiền trên thị trường chứng khoán.
Những yếu tố của cốc tay cầm
Nền giá thành công trước tiên phải có một đợt tăng giá trước đó ít nhất là 30%. Alibaba thì tăng nhiều hơn thế với mức 85% từ đáy tháng 2/2016 tới đỉnh bên trái của cố tay cầm tại mức giá 109,87 USD vào tháng 9. Từ đây, cổ phiếu giảm 22% khi hình thành mẫu hình cốc tay cầm kéo dài 21 tuần. Thực ra độ dài tối thiểu của nền giá này là 7 tuần. Mức giá rơi lý tưởng từ đỉnh cao nhất đến đáy của nền giá là nằm trong khoảng 12-33%.
Sau một đoạn tăng giá mạnh tại mạn bên phải của cốc vào tháng 1/2017, cổ phiếu âm thầm tạo tay cầm trên nền giá hình cốc. Một tay cầm cần ít nhất 5 phiên giao dịch để hình thành. Khối lượng giao dịch giai đoạn này nên giảm. Tay cầm của Alibaba ban đầu kéo dài 3 tuần, tuy nhiên cổ phiếu vận động đi ngang vài tuần sau một pha phá vỡ ngày 22/2 năm đó.
Độ sâu từ đỉnh xuống đáy của tay cầm chỉ là 4,4% (Mức bình thường là 8-12%). Tay cầm thể hiện đợt rũ bỏ cuối cùng trước khi cổ phiếu phá vỡ lên trên điểm mua và chinh phục những đỉnh cao mới.
Khi Alibaba vượt qua điểm mua 104.67 USD, proper buy point — cao hơn chỉ 1 xu so với giá cao nhất phiên trong phần tay cầm- hành động giá này được cho là thiếu quyết đoán.
Mặc dù khối lượng giao dịch cao hơn 55% so với mức trung bình nhưng cổ phiếu đóng cửa dưới điểm vào. Hai ngày sau, cổ phiếu giảm 3,2% so với điểm vào nhưng vẫn còn thấp hơn rất nhiều với mức cắt lỗ 7-8%. Lợi nhuận và doanh thu quý của Alibaba tăng lần lượt 30 và 40% trước khi phá vỡ.
Sau khi cổ phiếu phá vỡ: Khi nào nên kiên định nắm giữ
Khi một cổ phiếu giảm hơn 7% so với điểm mua, đó là lúc thị trường nói với bạn rằng, việc định thời điểm của bạn là chưa thực sự chính xác cho cổ phiếu này và bạn nên cắt lỗ. Bạn hoàn toàn có thể mua lại sau đó, nếu nó phá vỡ một nền giá tiếp theo.
Những nhà đầu tư kiên nhẫn đã nhận được phần thưởng 3 tuần sau đó. Cổ phiếu lấy lại điểm mua vào ngày 13/3. Khối lượng giao dịch một lần nữa cho thấy dấu hiệu của đợt tăng giá mạnh mẽ khi tăng 68% trên mức trung bình.
Sau một đợt kéo ngược 2 phiên nhẹ nhàng, cổ phiếu tăng giá và chẳng bao giờ ngoảnh lại. Nhà đầu tư mua cổ phiếu vào lúc này đã tự tin hơn khi trước đó là 3 tuần giao dịch thắt chặt – một dấu hiệu gom hàng của tổ chức.
Lịch sử lặp lại, kể cả đối với cổ phiếu tăng trưởng
Trong giai đoạn thị trường phục hồi hiện nay, Alibaba đã “xóa” 2 điểm mua riêng biệt: một là điểm mua mới 184,23 USD trong một mẫu hình cốc không tay cầm kéo dài 6 tuần và một mẫu hình cốc tay cầm với điểm vào 188,38.
Vùng mua 5% lên mức 193,44 USD và 197,8 USD. Vào ngày 10/12 cổ phiếu Alibaba đóng cửa ở mức 200,45 USD và tiếp tục tăng giá đến giờ. Với sức mạnh giá gần đây, cổ phiếu được thêm vào dịch vụ IBD SwingTrader.
Theo IBD, Ninh TSI biên dịch
