Nhật báo IBD ngày 03/11/2022

Thị trường giảm điểm trước báo cáo việc làm quan trọng; cổ phiếu công nghệ tiếp tục gặp khó

Trước khi báo cáo việc làm được công bố vào ngày mai, thị trường chứng khoán tiếp tục giảm điểm. Trước đó, các chỉ số chính đã đồng loạt bị bán tháo sau cuộc họp báo của chủ tịch Fed. Các gã khổng lồ công nghệ tiếp tục hứng chịu tổn thất. Hôm nay Amazon.com (AMZN) chứng kiến phiên giảm điểm thứ 7 liên tiếp.

Ở một diễn biến đáng chú ý khác, Arista Networks (ANET) và Enphase Energy (ENPH) đang hình thành điểm mua mới trong khi World Wrestling Entertainment (WWE) lại là một trong những cổ phiếu mới nhất gặp hạn trong mùa báo cáo quý 3.

Báo cáo việc làm

Các chuyên gia kinh tế dự báo, trong tháng 10, nền kinh tế có thêm 210.000 lao động, mức thấp nhất kể từ  tháng 12/2020. Theo đó tỷ lệ thất nghiệp sẽ ở mức 3.6%. Đây có thể là tháng thứ ba liên tiếp tăng trưởng thị trường lao động có dấu hiệu chậm lại. Có lý do để tin tưởng rằng, dữ liệu việc làm tháng 10 thậm chí sẽ yếu hơn nhiều so với dự báo. Nhưng không biết nó có đủ yếu ớt để Fed nghĩ lại kế hoạch tăng lãi suất vừa khiến thị trường gục ngã hay không?

Báo cáo việc làm tháng 10 sẽ là yếu tố quan trọng đối với kỳ vọng về đà tăng lãi suất cũng như xu hướng của thị trường, ít nhất là trong ngắn hạn. Báo cáo việc làm tháng 11 và 2 báo cáo lạm phát cũng sẽ được công bố trước cuộc họp tháng 12 của Fed.

Hiện tại tỷ lệ đặt cược 52% Fed sẽ tăng 0.75% lãi suất trong cuộc họp tháng 12 sắp tới, tăng so với mức 42% vào hôm thứ Tư.

Lãi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm tăng lên mức 4.12% vào hôm nay, đạt mức cao nhất kể từ ngày 24/10.

Mùa báo cáo vẫn tiếp tục

Những cổ phiếu lớn ra báo cáo hôm nay là Albemarle (ALB), APA (APA), Cheniere Energy (LNG) và CF Industries (CF). Ngoài ra có Etsy (ETSY), Fortinet (FTNT), Qualcomm (QCOM) và Roku (ROKU).

Cổ phiếu Albemarle đảo chiều từ lỗ lớn thành mức tăng 3% trong khi cổ phiếu  APA tăng gần 7%. Cheniere giảm gần 1%, trong khi CF Industries tăng 2%. Etsy tăng 14%, nhưng Fortinet lại giảm 13.7%. Qualcomm bốc hơi 7.8%. Roku thì mất 4.6%.

Thị trường hôm nay

Trong phiên thứ Năm, Dow Jones Industrial Average giảm 0.5% trong khi S&P 500 tiếp tục giảm 1.1%. Nasdaq giảm 1.7%. Chỉ số vốn hóa nhỏ Russell 2000 giảm nhẹ 0.5%.

Khối lượng giao dịch giảm trên cả hai sàn đồng nghĩa cả Nasdaq và S&P 500 đều tránh được một ngày phân phối.

Innovator IBD 50 ETF (FFTY) đảo chiều tăng 0.5% sau khi giảm điểm đầu phiên. Trong danh sách IBD 50, gã khổng lồ năng lượng ConocoPhillips (COP) tăng gần 6%, lập đỉnh mới và vượt lên trên điểm mua 118.49 USD của nền giá cốc tay cầm.

Các gã công nghệ khổng lồ tiếp tục gặp thử thách. Amazon giảm 3.1% kèm khối lượng lớn. Gã thương mại điện tử này đã giảm 46.4% kể từ đầu năm. Đây cũng là mức giảm tệ hại nhất kể từ năm 2000,  khi đó cổ phiếu giảm 79.6%.

Alphabet (GOOGL) giảm 4.1%. Apple (AAPL) giảm 4.2%. Meta Platforms (META) giảm 1.8%. Microsoft (MSFT) thì cùng cảnh ngộ với mức giảm 2.7%. Amazon, Alphabet, Meta và Microsoft đều đã tạo đáy mới 52 tuần.

Thị trường hồi phục khó khăn

Sau phiên sóng gió hôm qua, thị trường bị hạ bậc triển vọng xuống thị trường tăng gặp áp lực.

Kể từ ngày bùng nổ theo đà hôm 21/10, IBD đã khuyến nghị giới hạn tỷ lệ giải ngân không quá 40% do thị trường biến động và khả năng FTD thất bại. Hành động gần đây của thị trường đã cho thấy giá trị của hướng tiếp cận thận trọng đó.

Ở thời điểm này, các nhà đầu tư nên phòng thủ. Đừng để các giao dịch có lãi biến thành lỗ. Theo nhật báo ngày hôm qua, thì tốt hơn là để tỷ lệ cổ phiếu nắm giữ ở mức dưới 20% cho tới khi xu hướng uptrend chính thức được xác nhận.

Nhưng hiện tại cũng không phải là lúc rút chân ra khỏi thị trường hoàn toàn. Uptrend vẫn còn đó, vì thế các nhà đầu tư có thể vẫn mua cổ phiếu breakout nhưng nên tập trung vào các cổ phiếu có nền tảng cơ bản và yếu tố kỹ thuật tốt.

Theo nhật báo IBD, Ninh TSI lược dịch